尽管享有盛名，但自1986年以来，摩根大通的股票已大大落后于标准普尔500指数。更紧迫的担忧，如美联储降息以及中美贸易战的潮起潮落，也给投资者带来了新的担忧。这是JPM股票图表和财务的细分。
摩根大通股票基本面分析
收益增长是顶级股票的关键特征。尽管摩根大通过去六个季度的每股收益均取得了两位数的增长，但预计下一季度该增长将放缓至5%。
分析师预计，摩根大通第四季度的收入增长将反弹至14%，但到2020年总体将降至2%。
对于第二季度，摩根大通的收益和收入均超出预期。但由于担心美联储降息的前景，该银行下调了全年的净利息收入预期。美联储确实在7月底和9月降息。
美联储降息也迫使摩根大通降低自己的贷款和信用卡的利率。同时，衡量短期和长期政府债务利率之差的美国国债收益率曲线今年偶尔出现倒挂，这表明人们对长期经济状况更加悲观。
如果长期利率低于短期利率，那么这对于摩根大通的收益是一个不好的信号。像摩根大通(JPMorgan)这样的银行通过做空借贷和长期借贷来赚钱，这就是净利息收益率(银行从利息获得的收益与向存款人支付的收益之间的差额)之所以重要的原因。
摩根大通股票技术分析
摩根大通的股票在7月25日达到117.26基准买进点的价格。
摩根大通股票在9月初强劲上涨，短暂地消除了买入点。像其他金融股一样，摩根大通的股票也随着国债收益率反弹。摩根大通股价达到顶峰的9月13日，十年期美国国债收益率从9月初的1.45%飙升至1.9%。
但是，由于对经济衰退的担忧，十年期美国国债收益率回落，金融股回落。目前约为1.55%。
但是，十月初的摩根大通股票在其50天移动均线处获得支撑。
从长远来看，RS线表明JPM的股票在很大程度上可以追溯到1998年甚至1986年的市场。这对花旗集团(C)，高盛集团(GS)和美国银行等银行业巨头来说也是一个问题。(BAC)。银行往往随着经济繁荣发展。但是，如果经济状况良好，那么整个股市也将如此。
银行股目前不在购买和关注的领先股之中。
摩根大通股票及其同业可能会有一段时间表现不佳。在2016年4月至2017年3月期间，摩根大通(JPM)股票，高盛(Goldman Sachs)股票，美国银行(Bank of America)等股票跑赢大盘，其中多数涨幅来自于唐纳德·特朗普总统出人意料的胜利。特朗普推动公司减税和银行放松管制的努力推动了金融股。
但是，尽管摩根大通的表现普遍优于大型股，但长期表现却是短暂的。
换句话说，如果您在1998年购买了SPDR S&P 500 ETF(SPY)，您将获得相同或更好的回报，而风险却大大降低。
